seychellesartprojects.org

Mis on bilansiväline leht?

Bilansivälised kirjed on need varad, mis ei ole otse ettevõtte omandis ja seetõttu ei esine neid bilansi põhivormingus, kuigi need mõjutavad kaudselt ettevõtte finantsandmeid. Kasutusrent on silmatorkav näide, kus vara väärtust bilansis ei kajastata, kuid mis tahes väärkasutuse korral kannaks kogu vara summa ettevõtte.

Bilansivälise komponendi komponendid

Me teame, et põhibilanss koosneb kolmest segmendist, nimelt varad, kohustused ja omakapital või omakapital pluss reservid. Bilansiväline koosneb kahest komponendist, näiteks Varad ja kohustused. Mõned kirjed on seotud ettevõttega ja neid ei kuvata otse bilansis; nad on nähtamatud. Nt võlg (võlgnevuste kirjed) või kasutusrent (varad) jne. Mõnel juhul pakuvad nad kõigi pankade / finantsasutuste jaoks oma hinnatud rida finantstegevusi, näiteks maakleriteenused, varahaldus. klient, mis ei pruugi olla nende algne äri.

Bilansivälised näited

Näide 1

XYZ Ltd. D / E suhe on 3,5. Suure finantsvõimenduse tõttu ei ole ettevõttel võimalik teha 5 miljoni dollari suuruseid kapitalikulutusi, mis suurendaksid D / E taset 4,5-ni. Seega võib see takistada aktsionäride usaldust. Nii et ettevõtte juhtkond võib valida kasutusrendi võimaluse, kus ettevõte maksaks ainult masinaüüri vastavalt masinaomaniku hinnapakkumisele. Seega ei kahjustata finantsvõimenduse positsiooni. Aktsionäre tuleks aga teavitada ka ettevõtte praegusest stsenaariumist, näiteks lisatulu ei tule ettevõtte põhivara arvelt. Masinale tekitatud kahju korral kannab kogu vastutuse ettevõte. Seega tuleks lisarisk välja selgitada kui ettevõtte vastutus võimalike kahjude korral.

Näide 2

ABC Bank ltd pakub oma klientidele hoiukontot ja muid pangatehinguid. Kõrge netoväärtusega isik võib küsida teenust, mida pank ise ei paku. Kuid nad ei saa keelduda, kuna ülaltoodud kliendil on pangaga pikad suhted. Oletame, et klient vajab maakleriteenuseid. Pangal on kontaktid maaklerfirmadega ja ta pakuks teenust just selle maakleri kaudu. Seega satuks vara otse maaklerfirma alla, kuid pank ise kontrolliks. AUMi ei registreerita pangas.

Bilansivälise eelised

• Bilansiväline finantseerimine ei mõjuta ettevõtte likviidsuspositsiooni negatiivselt.
• Kasutatavate varadega seotud kapitalikulud kajastatakse laenuandja raamatupidamises.
• Madalam põhivara tooks kaasa madalama amortisatsiooni ja seega madalamad tegevuskulud.
• Kui vara on vajalik, näidatakse kulu rendikuluna ja kasumiaruandes.
• Mis tahes põhivara ostmine ja paigaldamine aitaks suurendada kohustusi, näiteks pikaajalisi laene või vähendada reserve. Seega säilitab see ettevõtte likviidsuspositsiooni.
• Ettevõtted, kellel on juba suurem võla ja omakapitali suhe, võiksid saada kasu bilansivälisest finantseerimisest, kuna uue põhivara jaoks pole täiendavaid kapitalikulusid vaja.

Puudused

• Renditud masinate kasutamine säilitab ettevõtte likviidsuspositsiooni, samas kui kõik kahjustused või juhuslikud juhtumid võivad põhjustada hoolduskulude kasvu.
• Juhtkond peaks enne eriti põhivara kasutamist puhastama masinate kasutamise. Mõned teised ettevõtted kannavad põhivara omandiõigust ja nemad otsustavad selle kasutamise ulatuse.
• Ettevõtte tegelik vastutus on tegelikult palju suurem, võrreldes sellega, mida see on näidanud aktsionäridele, võlausaldajatele ja teistele ettevõttega seotud kolmandatele isikutele.

Piirangud

• Bilansiväline ja OBS-i finantseerimine on lubatud hea raamatupidamistava alusel, samas kui ettevõte peab järgima teatavaid GAAP-i ette nähtud konkreetseid reegleid.
• Praeguse ebakindluse tõttu, mida krediiditurud ümbritsevad, võivad üürid olla kõige kõrgemal ja bilansiväline finantseerimine võib põhjustada kõrgemaid kulusid.
• Ettevõtte praegune pilt pole nähtav, kui bilansiväliseid kirjeid üksikasjalikult arvesse ei võeta. See võib aktsionäride ja kolmandate isikute seas tekitada teatavat ebaselgust.

Muudatused bilansivälises bilansis

Uue ettevõtte raamatupidamise reegli kohaselt peavad ettevõtted oma bilansis näitama kasutusrenti, mis on alanud alates jõustumiskuupäevast 2019. aasta 1. jaanuarist. Reeglina peavad ettevõtted, kes kasutavad joonealuses märkuses kasutusrenti, vastutuse poolele näitama selliseid kulusid nagu kontorirent, seadmete rent, autod. See mõjutab ettevõtte finantsvõimenduse positsiooni. Seega saaksid ettevõtted, kellel on kõrgem kasutusrent, näiteks lennukite, laevade jne rentimine, halvasti mõjutada, kuna nendega seotud vastutus kipuks suurenema. Seega muudavad investorid, finantsanalüütikud, kvantitatiivsed fondid, pangad tõenäoliselt oma kasutusrendi kõrge finantsvaraga ettevõtte finantsseisundi hindamiseks.

Järeldus

Varem näitavad varjatud varade ja kohustustega ettevõtted investoritele, potentsiaalsetele investoritele ja kolmandatele isikutele teistsugust pilti. Seega ei olnud tegelik pilt nähtav. Pärast varjatud varade ja kohustuste avalikustamist bilansis kipub seotud osapool koos investoritega märkama ettevõtte tegelikku pilti. Reegel rõhutab teooriat, et põhivara, mis teenib ettevõttele tulu, tuleks avalikustada nõuetekohaselt ja tõhusalt, et finantsvõimenduse positsiooni saaks korralikult hinnata.