seychellesartprojects.org

Mis on investeerimisfond?

Investeerimisfond on börsil noteeritud finantsasutus, mis on kinnine fond (CEF), mis investeerib oma investorite või muude organisatsioonide nimel aktsiatesse või finantsvaradesse. Investeerimisfondi investeeritud rahasumma väärtus sõltub investeeritud aktsia või finantsvara nõudlusest ja pakkumisest ning omandis olevate varade aluseks olevast väärtusest.

Investorile, kes vaatab kasumit minimaalse riskiga, on see parim valik, kuna see võimaldab investeerida arvukatesse aktsiatesse, selle asemel et kogu investeering paigutada ühe ettevõtte aktsiasse. Ehkki ühe aktsia tootluse tõttu investeerimisest ilmajäämise oht ei kahjusta investorit, on ta paremas olukorras, kui ta on investeerinud fondi teistesse aktsiatesse, mille tootlus võib olla parem.

Investeerimisfondi mõjutavad tegurid

Investeerimisfond toimib turu alusel, kui turg toimib hästi, toimib ka investeerimisfondi fond. Investeerimisfondi fondihaldur peab suutma mõõta turutingimusi ja siseneda või lahkuda positsioonist, mis on soodne või ebasoodne. Selle tagajärjel on sellel oma risk investeeringust ilma jääda, kui õigeid otsuseid ei tehta õigel ajal. Allpool on toodud kaks peamist tegurit, mis otsustavad investeerimisfondi väärtuse.

• # 1 - aktsiate ja varade pakkumine ja nõudlus -  kuna neil on kindel kogus aktsiaid ja varasid, mõjutavad investeerimisfondis hoitavate aktsiate ja varade pakkumine ja nõudlus alusvara väärtust.
• # 2 - tootlus -  investeerimisfondi varade ja aktsiate tootlus mõjutab oluliselt investeeritud raha väärtust. Kuna raha investeeritakse erinevatesse varadesse ja aktsiad jagunevad, siis investeerimisfondi väärtus ei lange ega tõuse lühikese aja jooksul.

Investeerimisfondi näide

Arutleme ühe näite üle.

Oletame, et investeerite täna XYZ-i investeerimisfondi 1000 dollarit. Investeerimisfondi poolt saadud raha ühendatakse koos teiste investorite investeeringutega, et osta mitmesuguseid tooteid, sealhulgas aktsiaid, võlakirju ja muid finantsvarasid.

Lihtsustamiseks

• Investeerite 1000 dollarit investeerimisfondi.
• XYZ investeerimisfond ühendab teie investeeritud 1000 dollarit teiste aktsionäride investeeritud rahaga ühte potti; mis on „fond”.
• Seda fondi kasutab lõpuks fondihaldur aktsiate ja muude finantsvarade ostmiseks.
• Kuna raha investeeritakse avatud turule, ostetakse ja müüakse aktsiaid ja finantsvarasid sõltuvalt turutingimustest, et kasutada õiget võimalust teenida investeeritud aktsiatest ja varadest maksimaalset kasumit. Seda tööd teeb fondijuht.
• Teile kuuluvaid aktsiaid saab vabal turul turuhinnaga müüa ja sel viisil saate oma investeeringust oma kasumit teenida. 1000 dollari suurune investeering võib suureneda või väheneda sõltuvalt aktsiatest ja finantsvaradest, millesse fondijuht on investeerinud.

Eelised

Mõned eelised on järgmised:

• Need võimaldavad investeerida arvukatesse aktsiatesse ja muudesse finantsvaradesse.
• Hea investoritele, kes otsivad madala riskiga pikaajalisi investeerimisvõimalusi.
• Nad maksavad dividende ja investor saab oma investeeringust regulaarsete ajavahemike järel teenida.

Puudused

Mõned puudused on järgmised:

• Investeeringust märkimisväärse tulu saamiseks on vaja palju aega, mille jaoks investeeritav raha tuleb lukustada; mis võib olla vähemalt viis aastat või rohkem.
• Need sõltuvad täielikult turust ja võivad põhjustada investeeringute kaotuse.
• Suuresti sõltuv fondihalduri otsustest, mistõttu investoril ei saa olla muud kontrolli kui investeeringust täielikult lahkumine.
• Investeerimisfondist saadud kasum ja dividendid on maksustatavad ning võivad seega vähendada investeeringu tegelikku tulu.

Olulised punktid

• Investeerimine investeerimisfondi võimaldab investoril omandada aktsia või finantsvara, millesse raha investeeriti.
• Teoreetiliselt võib investeerimisfondi investeerimise tootlus olla humungaalne, samas kui tegelikult sõltub tootlus investeerimisfondi osade ja varade tootlusest ning turunõudlusest ja aktsiate ja varade pakkumisest turul.
• Enamik maksavad aktsiate eest dividende tavaliselt üks või kaks korda aastas, samas kui hämmastava tootlusega investeerimisfondid võivad maksta dividende igakuiselt.
• Investeerimisfondist makstavad dividendid ja kasum on maksustatavad.
• Gearing on mõiste, mis viitab raha investeerimiseks rohkem laenamiseks. Nende fondihaldurid saavad raha laenata, et investeerida rohkem fondi, nii et tootlus oleks palju suurem ja et saada paremat hooba laenusumma eest tasumiseks.

Järeldus

• Need on kinnine usaldusfond, kuna sellel on ainult kindel kogus aktsiaid, mida uued investorid saavad osta usaldusfondi olemasolevatelt aktsionäridelt.
• See erineb investeerimisfondist, kus investorile määratakse aktsia osak ja ta ei ole fondi aktsionär. Osak viitab investori investeeringule investeerimisportfelli.
• Samamoodi erineb see investeerimisfondist, mis emiteerib osakuid aktsiate jaoks, millesse summa investeeritakse, mitte aktsia omanikku.
• Investeerimisfondi pakkumine ja nõudlus võivad olla investeeringule riskiks, kuna langev turg muudab investori jaoks ainult raskeks oma investeeringu müümise kõrgema hinnaga, mis toob kaasa kahjumi.
• Investeerimisfondi investeerimine hõlmab madalat riski ja investor võib eeldada, et teenib investeeringust regulaarselt dividende.