Süstemaatiline risk (määratlus, näited) 4 parimat süstemaatilise riski tüüpi

Mis on süsteemne risk?

Süstemaatiline risk on määratletud kui risk, mis on omane kogu turule või kogu turusegmendile, kuna see mõjutab majandust tervikuna ja seda ei saa enam hajutada ning seetõttu on see tuntud ka kui „hajutamatu risk” või „tururisk” või isegi "Volatiilsusrisk".

Süstemaatilise riski tüübid

Erinevad tüübid on loetletud allpool

  1. Intressimäära risk : see viitab turu intressimäärade muutusest tulenevale riskile ja mõjutab fikseeritud tulumääraga instrumente, näiteks võlakirju
  2. Tururisk : see viitab riskile, mis tuleneb väärtpaberite turuhinna muutustest, mis põhjustab aktsiaturu korrektsiooni korral olulise languse.
  3. Vahetuskursirisk : see tuleneb valuutade väärtuse muutustest ja mõjutab ettevõtteid, millel on märkimisväärne valuutatehingute risk
  4. Poliitiline risk : see on peamiselt tingitud poliitilisest ebastabiilsusest igas majanduses ja see mõjutab äriotsuseid

Süstemaatiline riskinäide

Erineva tüübi all kirjeldatud süsteemse riski näiteid, mis võivad mõjutada kogu majandust, illustreeritakse allpool toodud näitega.

Kuidas on süstemaatilise riski analüüsimine kasulik?

# 1 - tervikvaade

Siinkohal arvestataks kogu majandusega ja analüütik saaks parema pildi, kuna see annab tervikliku ülevaate kogu majandusest. See oleks kogu majanduse riskide lähteaine kui see, et peaks välja selgitama igale sektorile omase riski eraldi

# 2 - aitab mõista mitmekesistamatut riski

Majandust mõjutava süsteemse riski mõistmise kaudu; investor kipub saama aimu oma portfelli ulatusest majanduses hajutamatu riskiga. Seda tehes tunneks ta end hästi või mõistaks volatiilsust, mis tekiks portfellis kõigi selliste sündmuste mõju tõttu, mis mõjutaksid turgu tervikuna.

# 3 - aitab riskide tuvastamisel

Riskide hajutamine on kindlustuse ja ka investeeringute alus. Süstemaatilise riski olemasolu mõjutab kõike samal ajal. Rakendades tõenäosuslikku lähenemisviisi selle mõju kohta kindlustusfirmade portfelli riskiprofiilimisele, aitab see lähenemisviis riske paremini mõista ja tuvastada. Ehkki hajutamise abil ei saa süstemaatilist riski vähendada, on riskide mõistmine ja tuvastamine siiski pikk tee

# 4 - aitab mõista tagajärgi

Kuna süsteemne risk mõjutab kogu majandust, aitab see mõista omavahelisi seoseid ja tagajärgi. Näiteks kui eluasemehüpoteek plahvatas 2007. aastal, muutus sellega seotud süsteemne risk üleriigiliseks nähtuseks ja see likviidsuskriis mõjutas finantsturge, mis omakorda mõjutas teisi majandusi ja tõi kaasa kaubanduse ja investeeringute järsu languse kogu maailmas. alus.

Puudused

# 1 - massiline mõju

Erinevalt sektoripõhistest riskidest mõjutavad sellised riskid kõiki. Ettevõtted võivad aeglustada, kapitali sissevool võib väheneda ja töökohti vähendada. Seega mõjutavad sellised riskid kogu majandust ja võivad viia globaalse aeglustumiseni, kui negatiivne külg levib ka teistesse riikidesse

# 2 - Raske uurida sektoripõhist riski

See võtab arvesse kogu majandust; selle mõju erinevatele sektoritele, aktsiatele ja ettevõtetele oleks tõepoolest raske isoleerida. Võib olla sektorispetsiifilisi riske ja tegureid, mis mõjutavad neid ettevõtteid ja saavad neist paremini aru; on hädavajalik uurida neid eraldiseisvalt kui terviklikku vaadet arvesse võttes

# 3 - Mõju ulatus võib olla erinev

Ehkki mitterahastatav risk, kuna süsteemne risk, mõjutab kogu majandust, võib mõju ulatus olla erinev ettevõtetes ja ka sektorites. Siinkohal on oluline mõista ja uurida neid sektoreid kogu majanduse omast erinevast vaatepunktist lähtuvalt

Piirangud

  • Ehkki süstemaatiline risk mõjutab kogu majandust, võib selle ulatus ja ulatus sektorites erineda ning seetõttu on ülioluline uurida neid eraldi. Süstemaatiline risk ise ei pruugi sellise stsenaariumi korral anda analüütikule täielikku pilti. Tal võib tekkida vajadus analüüsida sektoripõhist käitumist ja seda mõjutavaid tegureid.

Järeldus

  • Süstemaatiline risk olla hajutamatu, mõjutab kõiki sektoreid, aktsiaid, äritegevust jne ja sisuliselt kogu majandust. See aitab inimesel riskipositsiooni hinnata, kaaludes terviklikku vaadet majandusele omastele riskidele.
  • Selline risk on majandusele ohtlik, sest samas võib see ohjeldatult osutada aeglustuvale majandusele, aeglasele ettevõtluse hoiatusele läheneva majanduslanguse eest. Sellel on laiaulatuslik mõju ja tagajärjed, mis levivad sageli selles valdkonnas ühest sektorist teise või isegi majandusest teise, kui need on omavahel seotud.
  • Igale konkreetsele ettevõttele või sektorile omase riski hindamiseks ja mõistmiseks tuleb neid siiski eraldi uurida ning süsteemne risk ei pruugi selles osas palju aidata.
  • Sellegipoolest on see pika tee, et aidata mõista riskipositsiooni ja portfelli ulatuslikku tabamust, kui süsteemne või hajutamatu risk on põhjustatud, ja seega muutub see riskide juhtimise oluliseks vahendiks. See on olnud aluseks ka erinevatele hindamismudelitele, näiteks kapitalivara hinnamudelile (CAPM).