seychellesartprojects.org

Investeerimispanganduse ja erakapitali erinevus

Investeerimispangandus viitab finantsmehhanismile, kasutades seda, milline isik saab investeerimispankurilt finants- ja nõustamisteenuseid seoses aktsiakapitaliga turul erakapitali investeerimisfondide all, viidatakse investeerimisfondidele, mis täidavad ülesannet ühendada erinevate investorite vahendid millel on kõrge puhasväärtus eesmärgiga omandada osalusi erinevates üksustes.

Investeerimispangandusel ja erakapitalil on tohutu erinevus. Pakkume siin müüte ja proovime erinevate nurkade alt näha, kuidas need üksteisest erinevad. Paljud inimesed arvavad sageli, et nende vahel pole suurt vahet, kuna mõlemad tegelevad kapitali kaasamisega investeerimise eesmärgil, kuid lähemal vaatlusel on need täiesti erinevad.

Investeerimispanganduse eesmärk on leida ettevõtteid ja otsida võimalusi kapitaliturult kapitali kaasamiseks. Kui erakapitali eesmärk on leida kõrge netoväärtusega fonde ja seejärel leida investeerimisvõimalusi teistes ettevõtetes. Tundub, et mõlemad tulevad sama eesmärgi saavutamiseks vastupidises suunas.

Kaevame põhjalikult ja näeme üksikasjalikult, kuidas need kaks erinevat karjääriteed mõjusid lõpuks paljudele noortele spetsialistidele sisukalt. Räägime tööstusharudest, kontseptuaalsetest rollidest, milliseid kultuure või eluviise nad pakuvad, honorarist ja erinevatest oskuste kogumitest, mida neil radadel edasi areneda on vaja.

Kui soovite professionaalselt omandada erakapitali oskusi, võite vaadata seda erakapitali kursust

Ülevaade

Mõtle niimoodi. A on erakapitali investeerimisfirma. Ja B on investeerimispangandusettevõte.

Enamik inimesi, kellel on selle valdkonna kohta vähe või pole üldse mingit mõistmist, võrdsustaks need kaks sarnasena, kuid on oluline erinevus. Firma A on kogutud kogum investoreid, kes tulevad kokku, et investeerida väärt ettevõtetesse. Kuidas nad seda teeksid? Nad kasutaksid oma isiklikke fonde, pensionifonde, koguksid raha kindlustusfirmadelt ja jõukatelt üksikisikutelt ning investeeriksid selle ühekordse raha ettevõtetesse, mis nende arvates tooks neile suurema investeeringutasuvuse.

Nüüd on firma B täiesti erinev. Firma B teeb ettevõtetele kapitali kaasamise teenust. Firma B nõustab kliente erinevate tehingute osas, nagu ühinemised ja ülevõtmised, varade jaotamine, restruktureerimine ja kõik teenused, mis hõlbustavad tema klientide kapitali kaasamist.

Mis on siis tööstuse põhiline erinevus ettevõtte A ja ettevõtte B vahel? Põhiline erinevus on kindel, et A on investeerimisäri; arvestades, et ettevõte B on kapitali kaasamise teenus. Seega on erakapitali investeerimispangandusest palju erinev. Investeerimispanganduses ei pea te midagi riskima panustama; teie töö investeerimispankurina on nõustamisteenuste hõlbustamine ja pakkumine. Kuid erakapitalifirmades on teie ülesanne investeerida, mitte nõustada. Need kaks rada ristuvad sageli ja sageli peab investeerimispankur ideid välja pakkuma, et veenda klienti tehingut tegema, kuid mõlemad on erinevad tööstusharud ja erinevad teed.

Investeerimispangandus vs erakapital - tööprofiil

Nagu me juba mainisime, on mõlemad asjad erinevad, vaatame, milliseid ülesandeid peate täitma, kui peate olema osa neist radadest.

# 1 - Investeerimispangandus

Räägime kõigepealt investeerimispangandusest.

• Tüüpilise stsenaariumi korral peab investeerimispanganduse analüütik täitma neid peamisi ülesandeid - pigi raamatute loomine, modelleerimine ja haldustöö.
• Pigi raamat tähendab lihtsalt ostupoolset kliendiesitlust. Analüütikuna peate mõistma turu ülevaadet ja hoolitsema ka võimalike vahetussuhete graafilise esitamise eest.
• Peale selle, et peate korraga tegelema mitme tehinguga. Kuidas sa seda teeksid? Valmistate lihtsalt ette ühinemismudeli (või mõne muu) mitme tehingu jaoks ning otsite vigu ja vigu, sest teie mudelite ettevalmistamise põhjal tehtaks otsused.
• Peate olema teadlik kõigist stsenaariumidest ja selleks peate olema võimeline tundlikkuse analüüsiga hakkama saama erinevatel tasanditel.
• Investeerimispankurina oleks teie haldusülesandeid vähe või vähe, kuid peate siin ja seal nipet-näpet näpistama, et saaksite keskenduda kahele peamisele asjale - pigi raamatu esitlusele ja mudelile, mille põhjal tehakse peamisi otsuseid.

# 2 - erakapital

Erakapitalist rääkides on põhimõtteliselt neli funktsiooni, mida erakapitali investeerimisühingud peavad igapäevaselt täitma. Need on - rahakogumine, investeeringute sõelumine ja tegemine, investeeringute ja portfelliettevõtete haldamine ning väljumisstrateegia.

• Raha koguvad tavaliselt vanemad spetsialistid, kuid sageli palutakse kaastöötajatel esitluse jaoks abi olla. Kõik, mida nad peavad tegema, on välja selgitada varasem tootlus, varasemad investorid ja fondide strateegiat. Sageli peavad sidusettevõtted tegema krediidianalüüsi fondi enda kohta.
• Sõeluuringud on erakapitali väga oluline osa. Kaaslased võtavad selles osas keskset rolli. Nad uurivad kõiki investeerimisvõimalusi ja kasutavad finantsmudeleid (näiteks diskonteeritud rahavood, nüüdisväärtuse meetod jne), et mõista, kas nendesse projektidesse investeerimine on kasumlik või mitte.

  Erakapitali investeerimisühingute ja investeerimispankurite mudelite loomisel on märkimisväärne erinevus. Erakapitali kaastöötajad teevad seda selleks, et jõuda paksu ja õhukese asjani; arvestades, et investeerimispankurid koostavad klientidele muljet avaldavaid mudeleid.

• Investeeringute ja portfelliettevõtete haldamise ajal aitavad sidusettevõtted tegevust ümber pöörata ja püüavad tõsta tegevuse efektiivsust (EBITDA, ROE jne).
• Nad töötavad ka väljumisstrateegia kallal ja see vajab põhjalikku analüüsi. Mõnes plaanis peavad erakapitali investeerimisfirmad olema varustatud kõigi tööriistade, hindamistehnikate ja finantsteadmistega, et oleks võimalik oma investeerimisportfelli ja klientide kood murda.

Töökultuur

# 1 - Investeerimispangandus

Kui otsite töö ja eraelu tasakaalu, on parem valida mõni muu elukutse kui investeerimispangandus. Investeerimispangandus pole kindlasti mõeldud neile, kes soovivad töötada 8 tundi päevas. Kui olete valmis tulema kontorisse hommikul kell 9 ja lahkuma enamiku päevade öösel kell 2 öösel, siis võite valida investeerimispanganduse. See on väga kõrge rõhuga töö ja inimesed peavad tehingutesse panema oma südame ja hinge, et neid kätte saada. Loomulikult on 16–20 tundi päevas töötamisel kaks suurt eelist.

Esiteks pole sissetuleku piiritletud. Võite teenida nii palju kui soovite ja lisaks saaksite iga tehingu eest koos palgaga ka boonust.

Teiseks saate alati võimaluse tunda ettevõtte parimaid inimesi. Nende teadmine aitab teil sõlmida rohkem tehinguid ja saada ärimaailma tõmbekeskuseks. Kuid arutades neid kahte peamist eelist, ei räägi enamik inimesi ühest peamisest asjast, millest investeerimispankurid sageli räägivad. Ja see on sõprus. Kui küsiksite ükskõik milliselt investeerimispankurilt, ütleks ta teile, et pärast kooli või ülikooli on nende parimad sõbrad kolleegid, kellega nad terve õhtu suure tehingu sõlmimiseks tuupivad. Ja me arvame, et see on selle suure survega töö üks peamisi eeliseid.

# 2 - erakapital

Erakapitali kaasatud ettevõtted veedavad mõistlikuma elu kui investeerimispanga analüütikud. Kui asjad ei lähe valesti (alati mitte), veedavad erakapitali investeerimisühingute töötajad kontoris umbes 8–12 tundi päevas. Tavaliselt on nädalavahetused selleks, et nad saaksid nautida oma isiklike hobide või perega. See tähendab, et kui olete erakapitali sidusettevõte, on teil töö- ja eraelu tasakaal palju parem kui investeerimispankuril. Jah, mõnikord peate töötama nädalavahetustel, kuid see pole nii palju kui investeerimispankur. Tavaliselt on meeskond väike (umbes 10–15) ja teil on võimalus arutada erinevaid asju teie jaoks vanemate inimestega.

Kontori keskkond on omamoodi kuupkeskkond, kus kõigil tuleb soovitud tulemuse saavutamiseks töötada ühise eesmärgi nimel. Erakapitalifirmades on sidusettevõtetel rohkem mõju müügile ja kauplemisele, kuna nad on meetmete võtmisel ja investeerimisel lähemal; arvestades, et investeerimispankurid mõjutavad vähem ettevõtte müüki ja kauplemist.

Mõnes mõttes on erakapitali investeerimisühingutel parem töö- ja eraelu tasakaal kui ühelgi investeerimispankuril.

Hüvitis

Kui võrrelda mõlema elukutse hüvitist, näeks üllatuslikult, et investeerimispanganduse spetsialist teenib vähem kui erakapitali kaasatud ettevõtted. See on kummaline, kuid põhjus, miks erakapitali sidusettevõtted nii palju teenivad, on see, et tavaliselt liitub enamik erakapitali investeerimisühingutest erakapitalifirmadega pärast seda, kui on mõnda aega olnud investeerimispankur. Nii et võite öelda, et olenemata raskest tööst, mida nad oma karjääris juba varem tegid, saavad nad sellest kasu nüüd erakapitali kaasosalistena.

Vaatame iga raja kompenseerimist.

# 1 - Investeerimispangandus

Investeerimispankurina saaksite esimesel aastal kokku leppides umbes 130–140 tuhat dollarit aastas. Teisel aastal saate umbes 155 dollarit = 165 tuhat dollarit aastas. Teisel aastal on juurdekasv nähtav, kuid mitte nii palju, kui loodeti. Kolmandal aastal võite oodata umbes 175–195 tuhat dollarit aastas. Ülaltoodud statistika on mõeldud investeerimispanganduse analüütikute kohta. Kuid kui liitute investeerimispanganduse sidusettevõttena, teeniksite teenitud raha esimesel aastal palju rohkem kui investeerimispanga analüütiku hüvitis esimesel aastal. Teie hüvitis investeerimispanganduse sidusettevõttena oleks umbes 150–185 tuhat dollarit aastas.

# 2 - erakapital

Nagu erakapitali sidusettevõtted, on teie hüvitis märkimisväärselt suurem, kuid alles alustavatel ettevõtetel ei maksa nad nii palju kui mainekate erakapitali ettevõtetega. Esimesel aastal saaksite sidusettevõttena aastas mööda minna 100–220 000 USA dollarit. Teisel aastal saate umbes 120–250 tuhat dollarit aastas. Ja kolmandal aastal saaksite kaastöötajana aastas mööda minna 150–300 000 USA dollarit.

Karjääri plussid ja miinused

Mõlemal viisil on palju plusse ja miinuseid. Arutame neid siin, et saaksite aimu, mida valida ja millest lahti lasta.

# 1 - Investeerimispangandus

Plussid:

• See on töö, mis valmistab teid ette suuremate võimaluste jaoks ja muudab teid ettevõtte keskmeks kõikjal, kuhu lähete.
• See õpetab teile raske töö ilu ja seda, kuidas üks keskendumine võib anda erakordseid tulemusi.
• See pakub teile erakordset raha. Te ei saa mitte ainult palka, mida väga vähesed saavad kahe-kolme aasta jooksul teenida, vaid teenite ka boonust, mis on üsna kopsakas.
• Saate luua võrgu, mida enamikul mõjukatel inimestel pole. Ja selles äri keerulises stsenaariumis teate väärtusliku võrgu väärtust.
• Looge erakordne sõprus oma kolleegidega, kellega te kõik päevad ja ööd tuupite, et pärast lepingut sõlmida. Enamik inimesi ei näe kasu, kuid kui kohtute mõne investeerimispankuriga, küsige temalt selle kohta.

Miinused:

• Investeerimispanganduse karjäär pole nõrganärvilistele. Peate töötama vähemalt 16 tundi päevas ja isegi nädalavahetusel. Töö ja eraelu tasakaalu ei teki ja kui te ei tea, kuidas end mõistusega hoida, võib see teie tervisele mõju avaldada.
• Investeerimispanganduse karjäär on seotud pigem äritehingutega kui mudelite süvaanalüüsiga. Investeerimispankur soovib kliente ehitada ehitismudelitega, mitte mingisuguse modelleerimise süvitsi minna.
• Investeerimispanganduses käsitletakse peamiselt kahte asja, mis pole alati kontrolli all - pigi raamatu esitlus ja mudelite loomine. Mõlemad asjad on klientide otsese kontrolli all ja investeerimispankurid kasutavad sisendeid, mõeldes järele, mida kliendid soovivad, võrreldes sellega, mida nad saavad ehitada.

# 2 - erakapital

Plussid:

• Kui soovite olla osa suurepärasest meeskonnast ja sooviksite aidata ettevõtetel särada, oleksite osa erakapitali meeskonnast. Pealtnäha võib tunduda, et seda on lihtne saavutada, kuid peate mõistma, et kui soovite olla erakapitalifirma sidusettevõte, peate teadma palju enamat kui investeerimispankur.
• Isegi kui peate minema põhjalikule analüüsile, ei oleks teie töö ja eraelu tasakaal probleem. Kui midagi ei lähe valesti, saate nautida oma nädalavahetusi ja peate töötama lihtsalt 10 tundi päevas.
• Ka rahalises mõttes on kasulik olla erakapitali investeerimisühinguna seotud isik. Päeva lõpus makstakse teile kenasti.

Miinused:

• Erakapitali investeerimisühinguna tegutsemisel pole palju puudusi. Ainus asi on see, et peate teadma palju rohkem, kuna peate ehitama mudeleid, et minna asjade sügavusele, nagu olete ettevõtte ostupoolel. Kuigi te ei saa seda nimetada petuks.
• Te ei saa nii palju rambivalgust kui investeerimispanganduses.

Miks jätkata investeerimispangandust või erakapitali?

Investeerimispanganduse eesmärk on saada tähelepanu keskpunkti ja olla tähelepanu keskpunktis. Kui olete rohkem huvitatud ärimüügist, peaksite pärast maineka ülikooli MBA-d tegema investeerimispanganduse.

Erakapital on rohkem seotud kirega, kuna see on rohkem ettevõttesisene kui väljaminek ja tehingute varastamine. Kui teile meeldib teha põhjalikku analüüsi ja armastate investeeringuid, peaksite seda tegema. Kuid pidage meeles, et enamik inimesi, kes tegelevad selle erakapitali investeerimisega, tulevad pärast karjääri investeerimispanganduses.