Finantskorraldus (määratlus, näited) Kuidas see töötab?

Mis on finantskorraldus?

Finantskorraldus, nagu nimest osutab, on kahe kriitilise igivana rahanduse ja inseneriteaduse abielu, mis kasutab matemaatilisi tehnikaid, finantsteooriaid, insenerivahendeid ja täiustatud programmeerimistehnikaid kriitiliste ja keeruliste finantsprobleemide lahendamiseks, nagu ebajärjekindel rahavoogude genereerimine, mittelikviidsete varade restruktureerimine likviidseteks, luues täiusliku maandamise tuletisinstrumentidele jne.

Finantskorralduse näide

Uuenduslike, kuid struktureeritud toodete väljatöötamiseks on vaja mitut valdkonda, nagu finantstooted, statistika, programmeerimine jne. Üks sellistest näidetest on väärtpaberistamine.

Väärtpaberistamine on protsess, mille käigus muudetakse mittelikviidset vara või selliste varade rühma ja muudetakse need uuteks struktureeritud toodeteks, mis võivad investoritele atraktiivsed olla ja seega olla likviidsemad kui varad, millest need on pärit. Tüüpiline näide on hüpoteegiga tagatud väärtpaberid (MBS). Siin restruktureeriti tüüpilised kinnisvaraprojektid, mis jäid vabaks ja mida investorid hoidsid, ning müüdi MBS-na. Kui need üksused olid pakitud basseini (MBS), muutusid nad likviidseks ja olid 2000. aastate alguses investorite kalliks.

Kuidas kasutada finantskorraldust?

  1. Vajaduse kindlakstegemine: Esimene ja peamine samm on esmane analüüs ja hüpotees, et turul on vajadus ja nõudlus.
  2. MVP loomine: 1. etapis läbi viidud (nii esmase kui ka sekundaarse) uuringu põhjal luuakse minimaalsete elujõuliste toodete põhivajaduste põhjal. Seda toodet täiendatakse vastavalt saadud tagasisidele.
  3. Kompleksse mudeli kujundamise töötuba: kasutajatelt, disaineritelt ja arendajatelt saadud tagasiside ning ettepanekute põhjal viiakse läbi ajurünnaku korraldav töötuba ja viiakse läbi üksikasjalik arutelu, et lisada toote keerukus ja kujundada uus rakendusala
  4. Toote kvaliteedi tagamine: sisestatud keerukust tuleb testida, veendumaks, et toote põhiosa on palju kasulikum ja vastupidavam.
  5. Täiuslik toode: Nii loodud toodet võib nimetada täiuslikuks, kuna see on MVP-st lõpptooteks muutunud.
  6. Hinnakujundus: Nüüd peab müügimeeskond pakkuma toote hinnakujundust, mis põhineb mitmel teguril, näiteks võime häirida, vajadus turul, kui see sobib nišiturule
  7. Turundus: iga toote edu sõltub toote turustamise viisist, kuna lõppkasutajatele tuleb õpetada selle võimalusi ja kasulikkust. See muutub olulisemaks, kui toode sobib nišiturule.
  8. Toote turule toomine: see, kuidas toode turule tuuakse ja milliseid turustuskanaleid rakendatakse, läheb turustrateegiasse, kuid on viimane, kuid üks olulisemaid samme.

Finantskorralduse tüübid

# 1 - Struktureeritud toodete ümberpakendamine

See kasutab matemaatilisi tehnikaid nagu stohhastika, simulatsioonid ja analüütika, et kujundada ja rakendada uusi lähenemisviise rahanduse probleemide lahenduste uurimiseks. Uute lahenduste leidmise menetluses saab ettevõtte kasuks maksimeerida ka ettevõtte kasuks uusi strateegiaid.

# 2 - optsioonidega kauplemine

Huvitav fakt, mis pärineb aastast 1973, on see, et kaks finantsinseneri Fischer Black ja Myron Scholes pakkusid välja optsioonide hinnamudeli, mida rahvasuus tunti kui Black Scholesi mudelit. Tänaseks on see üks parimaid mudeleid ja kauplejad kogu maailmas kasutavad seda optsioonide preemiate hindamiseks, riskimaandamisstrateegiate, sisenemis- ja väljumisstrateegiate kavandamiseks ning kaudse volatiilsuse arvutamiseks. Tegelikult on mõne lihtsa ja samas kasuliku kättesaadavus teinud optsioonidega kauplemise nii lihtsaks, et nii finants- kui ka kaubatoodete optsioonikaubanduse maht on enneolematult suurenenud.

Eelised

  1. Matemaatilist modelleerimist ja arvutitehnikat hõlmavate tehnikate abil saab testida, analüüsida, leida uusi lähenemisviise ja vahendeid investeeringute analüüsimiseks, võla struktureerimiseks, investeerimisvõimaluste, kauplemisstrateegiate, finantsmudelite jms jaoks.
  2. Kõigil tuleviku kuupäeva sündmustel, nagu lepingud või investeeringud, on sellega seotud ebakindluse tõttu suur risk. Sellistel juhtudel aitab see ettevõtetel vähendada tulevase tootluse arvutamise tehnikat kasutades investeeringute või lepingute riski, mis hõlmavad teenuste tulevast tarnimist või kaubafutuure.
  3. Selle kontseptsiooni eesmärk on analüüsida iga bilansi ja kasumiaruande kirje väärtust ettevõtte edaspidiseks kasuks. See võib aidata ettevõtetel koristada ebasoodsaid esemeid ja keskenduda rohkem kasumlikele esemetele. Need tegevused toovad ettevõtetele kaasa ka parema maksuhinnangu.

Puudused

# 1 - spekuleerimine

See on tekitanud turul ka erinevaid spekulatiivseid tavasid. See annab turgudele ka erinevad seisukohad ja väljavaated.

# 2 - uued tooted, mõistmata 2008. aasta kriisi põhjustavaid riske

Võlakirjamaksete kohustuste täitmata jätmise vastu kindlustamiseks töötati välja krediidiriski vahetustehing, et spekuleerida võimalikke kahjumeid. Need äsja loodud keerukad tooted kasvasid esikaupmeeste ja investeerimispankurite seas väga populaarseks, kuna need pakkusid tehnikat järjepidevate rahavoogude genereerimiseks minimaalse võimendusega. Selline oli turustamine ja levitamine, et hoolsuskohustust ei olnud ja paljud ohud, nagu suur korrelatsioon, tohutu finantsvõimendus, tagatiste puudumine ja rämpsvõlakirjade ümberstruktureerimine kõrgema taseme võlakirjadeks, jäeti täielikult tähelepanuta.

See viis spekulatiivsete tehingute arvu suurenemiseni, kuna kauplejad suutsid kindlustusmaksete ja tohutu finantsvõimenduse alusel fikseeritud tulu teenida. Kõik olid õnnelikud, kuna investorid said head tootlust, kauplejad said rasva palgatšekke ja investeerimisühingud kasvasid hüppeliselt, mis viis mullini, mis viis 2008. aastal maailmamajanduse kõigi aegade suurimasse majanduslangusesse. Nii kurb lõpp ilusale algusele

Järeldus

See võib aidata inimestel hinnata ja analüüsida oma portfelli koguriski ja tootlust. Selle analüüsi abil saab koostada strateegiad, et vähendada kogu riski minimaalsele võimalikule tasemele. Lisaks saab seda kasutada erinevates valdkondades, nagu ettevõtete rahandus, tuletisinstrumentide hinnakujundus, finantsregulatsioon, portfellihaldus, riskijuhtimine, optsioonide hindamine jne.